一個追尋財富自由的頂尖獵手,分享關於投資、理財等大大小小的事務,主要分享股票、ETF、加密貨幣等多元投資領域。從技術分析到基本面價值投資無所不包。

為何要投資ETF?跟股票的差別?輕鬆看懂ETF優缺點

ETF與股票的區別
ETF與股票的區別

各位讀者可知道 ETF 跟股票的差別嗎?究竟 ETF 有什麼優缺點?為何要投資 ETF 而非股票呢?讀者有可能對此有很多疑惑,沒關係。

本篇介紹將會講述 ETF 跟股票的差別,ETF 的優缺點,讓你清楚了解為何要投資 ETF,如果讀者想要了解上述的問題的話,就來看看本篇介紹吧。

ETF 跟股票的差別?

想要了解 ETF 與股票的區別,我們要先來認識這兩者的基礎介紹,我們就先來簡單認識一下股票是什麼?

股票是什麼?

股票看起來很難懂,但各位讀者應該都知道成立公司要花很多錢,這時候公司在成立時就會找投資者來投資公司,而投資者預期未來公司可以發展得很好,這時候就會投資該公司。

這時候投資者就可以拿到股權,也就是「拿到對公司所有權的一部份」,這時投資者便成為股東,有了股權之後,公司未來有賺錢就會發放利潤給股東,而股東也可以投票決定公司未來的發展。

而股票就是股權的實體化,我們可以通過交易來獲得股票,而有了股票我們就可以成為該公司的股東,公司發放盈餘我們就可以拿到收益,並且我們也可以參與股東會來決議公司發展。

ETF 是什麼?為何要投資 ETF?

而 ETF 則有所不同,ETF 全稱為 Exchange Traded Funds,是近年來所流行的投資商品,所投資的是「追蹤指數的基金」。

各位讀者也知道基金會持有著很多不同的投資商品,比如說各種股票,可以先把 ETF 想成類似基金的存在,投資 ETF 等於一次投資很多檔的股票。

為何要投資ETF
為何要投資ETF

那麼為什麼不投資基金就好了,要投資 ETF 呢?早些年來說更為流行的投資商品是「基金」,然而基金有著各種問題,比如說:

  • 經理人績效參差不齊
  • 買賣手續費昂貴
  • 每年收取高昂經理費用、管理費用等問題

在這樣的情況下,開始有了不同的投資商品,那就是 ETF ,ETF 的投資方法很好理解,每檔 ETF 在一開始都會設置它的「選股邏輯」,也就是該檔 ETF 的指數編撰規則。

比如說台股熱門 ETF 0050 的選股邏輯就是:「買入台灣前五十大市值的上市公司。」之後基金經理人就會照著選股邏輯來買股票,而非基金經理人的主觀思維。

在這樣的情況下,ETF相對於基金就有幾個優勢,比如說:

  • 按照選股邏輯操作,不會有經理人亂選股的問題
  • 買賣手續費僅需 0.1% 交易稅
  • 更為低廉的管理費用

各位讀者可以把 ETF 想成是基金的改良版,只需要挑選到一檔好的選股邏輯 ETF,投資者就可以享受低廉的投資費用,以此來增加獲利。

一開始主動基金的經理人還對 ETF 嗤之以鼻,認為選股邏輯設定好後就只能照著規則走,投資報酬怎麼可能會比自己這種「厲害的菁英」還好呢?

不過結果卻是跌破他們的眼鏡,十年下來的績效比較,ETF 的報酬居然贏過 80% 的主動基金,也就是說 ETF 績效可以說是遠超於基金的績效,並且 ETF 收取的管理費更低,投資者當然也知道哪個比較好,近年來 ETF 投資便成為了顯學。

在這邊投資獵手簡單統整一下,ETF 與股票的差別

比較股票ETF
投資標的單一公司持有多家公司
單一公司投資風險須承受單一公司風險單一公司風險影響較小
是否需要管理費無須管理費需支付管理費
ETF 與股票的差別

ETF 的優點

看完上面的介紹後,讀者應該也清楚 ETF 的優點有什麼了,常見的 ETF 優點如下:

  • 被動選股邏輯策略,無經理人主觀操作
  • 管理費用低廉,比基金更佳
  • 單一公司風險低,一次持有多家公司
  • 長期績效表現良好,研究表明持有 10 年贏過 80% 的基金

分散投資風險

ETF可分散投資風險
ETF可分散投資風險

其中有一個很重要的優點就是投資 ETF 不需要承受單一公司的風險,比如說公司內部發生弊案,老闆捲款而跑,如果直接投資股票那風險就會非常大。

而持有 ETF 則並不相同,就算 ETF 有投資該公司,但因為該公司只占 ETF 的一小部分,相比持有單一公司來說,風險小很多。

被動投資策略

並且被動選股策略還有一很大的優點,就是不怕經理人胡亂操作,過去歷史上,宏達電從 1300 元股價的股王寶座一路跌到不到 100 元,0050 這檔 ETF 在中間也曾持有宏達電,不過隨著宏達電的市值不斷下跌,最終也把宏達電替換掉。

然而在宏達電不斷下跌的過程中,眾多分析師持續看好,而主動基金的經理人開始試圖「抄底」宏達電,然而宏達電的走勢就是不斷下跌,在中間看好宏達電的分析師紛紛被打臉。

這便是持有 ETF 的一大優點,不用擔心經理人拿著你辛苦賺的錢胡亂投資,而是嚴格的照著選股策略走,安心投資。

ETF 的缺點

看到 ETF 的優點一長串,各位讀者會不會認為 ETF 沒有缺點呢?當然不是,ETF 也是有缺點的,以下便是 ETF 的缺點

  • 選股策略並不是每個都好,需要投資人做出正確判斷
  • 如果你很會投資,ETF 反而不是你的最佳選擇
  • 需長時間持有 ETF 才能看到明顯的成效

ETF 的選股邏輯有好有壞

基金有分好基金與壞基金,實際上 ETF 也是如此,並不是每個 ETF 都能表現良好,有些 ETF 的選股邏輯反而會讓你賠錢。

績效平均大盤報酬

ETF 可以讓你拿到超越 80% 基金的報酬,常見來說 ETF 的每年獲利約在 8%~ 10% ,但是如果讀者是投資天才,只需一天買到漲停板就有 10% 報酬。

也就是說如果你是投資天才,比如說可以買到飆股,這時候 ETF 的績效反而比你還要差,也就是說如果你是股神,那 ETF 並不是一個適合你的選擇。

當然主動基金經理人都有 80% 的人會輸 ETF 的表現了,對於散戶來說更是高達九成的人績效都輸 ETF ,也就是除非是天選之人,不然也難以打敗 ETF。

需要長期持有 ETF 才能看到明顯績效

需要長期持有 ETF 才能看到明顯績效
需要長期持有 ETF 才能看到明顯績效

假設投資 100 萬元,就算每年都賺 8%,一年後也只能賺到 8 萬元,對於想要快速財富自由的讀者來說太慢了。

並且投資 ETF 的路上也不是十分安穩,中間甚至會遇到下跌 20% ~ 50% 的情況,最慘的情況下有可能投資 100 萬,隔年只剩 50 萬,不過只要能投資長期的 ETF ,最宗還是能看到績效的。

投資 1 年獲利 80,000
投資 5 年獲利 469,328
投資 10 年獲利 1,158,924
投資 20 年獲利 3,660,957
投資 40 年獲利 20,724,521
100萬年化報酬8%的表現

對於如果想快速財富自由的人來說,ETF 並不是一個可行的方法,這便是 ETF 的缺點,除非投資非常大筆的資產,翻倍就可以退休。

該投資 ETF 還是股票?

看完 ETF 的優缺點後,讀者知道該自己買股票或投資 ETF 了嗎?這邊投資獵手提供幾個問題供各位讀者參考,或許可以讓讀者更好選擇要投資什麼:

  • 很會選到飆股嗎?(自己是那個十分之一的天選之人)
  • 能承受單一公司風險嗎?(甚至 100% 的資金賠光)
  • 自己有足夠的時間去投資研究嗎?(研讀財報、分析產業趨勢)

如果上面的這些問題都難以回答,這時候投資 ETF 便是比較好的選擇,這邊投資獵手還是要再次提醒,投資 ETF 最慘的情況下仍有可能遇到 50% 的下跌風險。

如果自身的心理承受能力沒有這麼強的話,投資前還是要想清楚會比較妥當,不然可不是每個人都能接受投資的錢縮水一半呢。

台股常見 ETF?

0050 元大台灣50追蹤台灣前 50 大市值的股票
006208 富邦台50追蹤台灣前 50 大市值的股票
(更低手續費)
台股常見指數投資ETF

常見來說被投資人所提及的台股 ETF 就是 0050 與 006208 了,這兩檔都是追蹤台灣前 50 大市值的上市股票,那它們兩檔 ETF 有什麼差別呢?

0050 較為老牌,上市的時間較久,而 006208 是後來富邦投信所推出的 ETF,只打的是更低廉的管理費用,以此來與 0050 競爭市場。

只要台灣的經濟與股市持續成長,那這兩檔 ETF 就會隨之上漲,指數投資人也可以因此賺取報酬,當然如果台灣未來的經濟情況不好,那這兩檔 ETF 就很難上漲了。

想要投資這些 ETF 也很簡單,只需要去各大券商開戶即可,如元大、永豐、國泰、富邦等券商。

如果讀者認為投資台股有風險,改投資美股或投資全世界也可以參考延伸閱讀的內容,有關於美股 ETF 的介紹哦。

ETF優缺點介紹結語

關於 ETF 優缺點的介紹就到這裡,如果你覺得投資獵手的文章寫得不錯,也可以前往投資獵手FB粉專按讚支持我的創作,並且分享這篇文章給你的親朋好友哦。

常見問題

ETF 的優點?

常見的 ETF 優點如下:
1.被動選股邏輯策略,無經理人主觀操作
2.管理費用低廉,比基金更佳
3.單一公司風險低,一次持有多家公司
4.長期績效表現良好,研究表明持有 10 年贏過 80% 的基金

ETF 的缺點?

ETF 的缺點
1.選股策略並不是每個都好,需要投資人做出正確判斷
2.如果你很會投資,ETF 反而不是你的最佳選擇
3.需長時間持有 ETF 才能看到明顯的成效